Ray Dalio hedgefondskampioen Hedgefondsen hebben voor het eerst in bijna tien jaar beter gepresteerd dan de S&P 500. Vooral dankzij fondsen zoals dat van Ray Dalio. 31 januari 2019 09:00 • Door IEXProfs Redactie Hedgefondsen blijven tot de verbeelding spreken. Bridgewater, het meest succesvolle hedgefonds uit de geschiedenis, zag het vermogen afgelopen jaar met liefst 8,1 miljard dollar stijgen. De teller van het beheerde vermogen bleef aan het eind van 2018 stilstaan op 133 miljard dollar, zo blijkt uit gegevens van LCH Investments. Bridgewater, het beleggingsvehikel van Ray Dalio, blijft het meest succesvolle hedfgefonds uit de geschiedenis. Sinds de oprichting van het fonds in 1975 is in totaal netto 57,8 miljard dollar aan vermogen toegevoegd. Niet meedeinen met de beurs Helemaal eerlijk is de vergelijking overigens niet. LCH Investments heeft geen beschikking over de cijfers voor 2018 van Soros Fund Management, met een totale toegevoegde waarde van 43,9 miljard dollar vorig jaar de nummer twee op de lijst. Het geheim volgens Dalio is om een gebalanceerde portefeuille te bezitten. Simpelweg meedeinen op de golfbeweging van de beurs is in zijn ogen geen optie. “Als je tevreden bent wanneer de beurs stijgt en onrustig wanneer deze daalt, is dat waarschijnlijk een teken van een portefeuille die niet in balans is,” zo citeert Marketwatch Dalio enkele weken geleden. Waarde creëren Naast Bridgewater hebben ook Renaissance Technology - met beheerder James Simons - en Two Sigma van David Siegel en John Overdeck een succesvol jaar achter de rug. Ze zagen het vermogen met respectievelijk 4,7 miljard dollar en 3,2 miljard dollar stijgen. Beide fondsen naderen de top tien van meest succesvolle hedgefondsen aller tijden. Citadel, het beleggingsvehikel van Ken Griffin, is na Bridgeater en het Sorosfonds het meest tot de verbeelding sprekende hedgefonds uit de beleggingsgeschiedenis. Het beheerde vermogen nam afgelopen jaar met 2,1 miljard dollar toe. In totaal is sinds de lancering van het fonds 30,7 miljard dollar aan waarde gecreëerd. Gedaald vermogen Het was niet de enige manier waarop Griffin de afgelopen weken in het nieuws was. De vermogensbeheerder vierde dit succes recentelijk met de aankoop van peperdure appartementen in New York en Londen. Hedgefondsen hebben in het algemeen een goed jaar achter de rug. Relatief gesproken dan. Het vermogen van het gemiddelde hedgefonds daalde in het afgelopen jaar met 4,07%. Dat is ruim 30 basispunten beter dan het resultaat van de S&P 500. Inclusief verstrekte dividenden daalde die beursindicator afgelopen jaar met 4,39%. Fondsen als Bridgewater hebben een duidelijke bijdrage geleverd aan dat resultaat. Alleen de allerbeste De tien meest succesvolle hedgefondsen uit de geschiedenis zagen in het afgelopen jaar het vermogen met 11,5 miljard dollar stijgen. Voor de top twintig was sprake van een stijging met 23,2 miljard dollar. Dat staat in schril contrast met de prestaties van de overige fondsen. Die zagen het vermogen in het afgelopen jaar afnemen met meer dan 64,2 miljard dollar. Dat geeft te denken in een omgeving waarin de toegang tot de meest succesvolle hedgefondsen slechts aan een selecte groep trouwe beleggers is voorbehouden. De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
J. Safra Sarasin Sustainable Asset Management 18 apr "Reshoring biedt mooie kansen voor groene beleggers" Volgens fondsmanager Daniel Lurch van het JSS Sustainable Equity Green Planet fonds van J. Safra Sarasin profiteren met name de duurzaamste bedrijven van de huidige herschikking van de wereldwijde productieketen. Welke dat zijn?
Impactbeleggen 11 apr “Het is fijn om goed te doen” Ook buiten Nederland is impactbeleggen ontdekt. Het Schotse Baillie Gifford bijvoorbeeld lanceerde in 2017 het Positive Change Fund. Vlak voor Pasen was Rosie Rankin, medeverantwoordelijk voor dit fonds, over in Amsterdam voor de tweedaagse Impact Europe Summit in de Beurs van Berlage. Rob Stallinga sprak met haar.
Impactbeleggen 03 apr "Impactbeleggers staan aan de goede kant van de geschiedenis" Hadewych Kuiper, directeur beleggingen bij Triodos IM, is niet onder de indruk van alle berichten dat duurzaam beleggen het beste heeft gehad. "Zo ziet tegenwerking van vooruitgang eruit."
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.