Fidelity verandert vergoedingssysteem fondsen Fidelity verlaagt de vaste vergoeding voor fondsbeheer met 0,1%, terwijl er een variabele beloning komt die uiteenloopt van -0,2% tot +0,2%. 30 november 2017 09:20 • Door IEXProfs Redactie Fidelity International stapt in 2018 over naar een nieuw vergoedingssysteem voor zijn beleggingsfondsen. De verandering bestaat uit twee delen. Ten eerste wordt de jaarlijkse vaste vergoeding voor de fondsbeheerders verlaagd van 0,8% naar 0,7%. Ten tweede komt er een variabele beloning die afhankelijk is van de prestaties ten opzichte van de benchmark. Deze variabele beloning kan voor Fidelity zowel negatief als positief uitpakken en varieert tussen -0,2% en +0,2%. Per saldo kunnen daardoor de beheerkosten uiteenlopen van 0,5% als een fonds slecht presteert tot 0,9% bij een goed resultaat. Voorbeeldfunctie Brian Conroy, President van Fidelity International, beargumenteert de stap als volgt: “We hechten er sterk aan onze cliënten zowel keus als toegevoegde waarde te bieden. Innovatie in kostenstructuren is noodzakelijk om actief fondsbeheer in de toekomst succesvol te laten zijn. Onze variabele managementvergoeding brengt onze belangen duidelijk meer in lijn met dat van onze cliënten. We zien dit als een betekenisvolle stap, en we hopen dat deze navolging krijgt in de sector.” Concurrentie indexfondsen Fidelity gaat met deze stap duidelijk in op een vaak gehoorde kritiek dat actief beheerde beleggingsfondsen te weinig bestraft worden voor slechte prestaties. Bovendien komt de vermogensbeheerder de criticasters tegemoet die vinden dat actieve fondsen te duur zijn in vergelijk tot passieve indexfondsen. “Met dit nieuwe kostenmodel kunnen we laten zien waar we denken waarde te kunnen bieden, terwijl we ook delen in de kosten van underperformance waar alle actieve beheerders nu eenmaal van tijd tot tijd mee te maken hebben”, zegt Paras Anand, CIO Aandelen Europa, hierover. “We hopen dan ook dat cliënten hierdoor in bepaalde mate worden gemotiveerd om na te denken over de toegevoegde waarde van actief beleggen voor de lange termijn.” De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
Assetallocatie 22 apr Janus Henderson kiest voor cyclisch Europa Janus Henderson Investors kiest voor smallcaps en Europese aandelen. Volgens de Brits-Amerikaanse vermogensbeheerder houden beleggers te weinig rekening met een groeivertraging in de VS veroorzaakt door een langer hoog blijvende rente.
Opinie 18 apr Yes! Wereldwijde groei versnelt In 2023 presteerde de Amerikaanse economie beter dan de meeste andere regio's in de wereld. Ook in 2024 gaat het de VS voor de wind, waarbij Grace Peters van J.P. Morgan Private Bank verwacht dat de economische groei in de rest van de wereld nu ook in een hogere versnelling gaat.
Assetallocatie 18 apr Van Lanschot Kempen koopt niet langer Japanse aandelen Van Lanschot Kempen is afgestapt van zijn overwogen-positie in Japanse aandelen. De bedrijfswinsten ontwikkelen zich nog steeds goed, maar de waarderingen beginnen flink op te lopen.
Assetallocatie 17 apr Cashberg langs de lijn gaat nergens naartoe Gerben Lagerwaard van State Street Global Advisors gelooft er niets van dat de gigantische hoeveelheid geld die nu in geldmarktfondsen is geparkeerd binnen afzienbare tijd naar de aandelenmarkt wordt gealloceerd.
Assetallocatie 16 apr "Impact aanval van Iran op financiële markten is beperkt" "De directe actie van Iran tegen Israël dit weekend heeft geleid tot de vrees voor verdere escalatie, maar bij afwezigheid van een volledige crisis in de regio - wat niet ons basisscenario is - denken we dat de impact op de financiële markten beperkt zal blijven." Dat schrijft Greg Hirt van Allianz Global Investors.
Assetallocatie 16 apr Amundi positiever over komende 10 jaar, negatiever over 25 jaar Amundi AM is sceptischer geworden over snelle maatregelen tegen het opwarmen van de aarde. De eerste 10 jaar is dat nog gunstig voor beleggers. Daarna wordt de rekening betaald.