Een portefeuille is nog geen plan Beleggen kan tegenwoordig nagenoeg gratis. Goed nieuws? Niet per se. Een portefeuille is nog geen plan. 24 juni 2014 09:15 • Door IEXProfs Redactie Het is zover. Althans, in de Verenigde Staten. De strijd van aanbieders als Vanguard en Schwab en een handjevol startups als Betterment en Wealthfront heeft ervoor gezorgd dat beleggingsportefeuilles nagenoeg gratis zijn. De oorlog is ten einde, stelt The Reformed Broker in een nieuwe blog, maar uw oorlog of die van uw klanten moet nog beginnen. Wordt u weleens moe van de discussie over kosten? Auteur Joshua Brown moet zo nu en dan zijn tong afbijten als een discussie alleen over kosten gaat en de context achterwege blijft. Het verschil tussen een beleggingsportefeuille met 1,5% of 0% kosten is te verwaarlozen in het grotere plaatje van een plan bedenken, transacties doen en reageren op wisselende marktomstandigheden. Brown vraagt zich af: als iemand zichzelf niet kan beheersen na het lezen van nieuws, cijfers en meningen of als volatiliteit de kop opsteekt – beter gezegd: dus niet weet wat belangrijk is en wat niet – doet het er dan toe hoeveel basispunten hij precies betaalt voor zijn portefeuille? Kolossaal onvermogenOnderzoeken suggereren al jaren dat mensen hun absoluut slechtste gedrag vertonen op de absoluut slechtste momenten. Deze cyclus is onverbiddelijk. De vrijheid van een (gratis) portefeuille wordt irrelevant, aldus Brown, een trivialiteit in de schaduw van ons kolossale onvermogen om professioneel te handelen. Mensen moeten niet vergeten dat een portefeuille op zichzelf nog geen plan is. En dat een portefeuille die niet in dienst staat van een plan slechts een vorm van speculatie is. Het enige ‘doel’ dat dan rest is de portefeuilles van andere beleggers verslaan. Maar ouperformance is geen financieel doel; het helpt niemand om er op z’n 85e warmpjes bij te zitten. Kortom: een plan omvat een beleggingsportefeuille die welgevormd is om de prestaties te leveren die een belegger nastreeft binnen een gestelde tijdshorizon. Het gaat om berekeningen en aannames. Het creëert scenario’s en vult ze aan met waarschijnlijkheden. Het vraagt rationeel, weloverwogen gedrag van de kant van de belegger en zijn vertrouwde adviseur. Wat het in ieder geval niet doet, is fixeren op een paar basispunten. Want het maken van slechte beslissingen doet niemand goed – ook niet bij lage of geen kosten. De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
J. Safra Sarasin Sustainable Asset Management 18 apr "Reshoring biedt mooie kansen voor groene beleggers" Volgens fondsmanager Daniel Lurch van het JSS Sustainable Equity Green Planet fonds van J. Safra Sarasin profiteren met name de duurzaamste bedrijven van de huidige herschikking van de wereldwijde productieketen. Welke dat zijn?
Impactbeleggen 11 apr “Het is fijn om goed te doen” Ook buiten Nederland is impactbeleggen ontdekt. Het Schotse Baillie Gifford bijvoorbeeld lanceerde in 2017 het Positive Change Fund. Vlak voor Pasen was Rosie Rankin, medeverantwoordelijk voor dit fonds, over in Amsterdam voor de tweedaagse Impact Europe Summit in de Beurs van Berlage. Rob Stallinga sprak met haar.
Impactbeleggen 03 apr "Impactbeleggers staan aan de goede kant van de geschiedenis" Hadewych Kuiper, directeur beleggingen bij Triodos IM, is niet onder de indruk van alle berichten dat duurzaam beleggen het beste heeft gehad. "Zo ziet tegenwerking van vooruitgang eruit."
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.