Die %$@!$# correlatie ook! Het valt niet mee om een defensieve variant op de IEX Fonds 40 te maken. Het is maar dat u het weet. Uw hulp is welkom. 11 december 2012 17:15 • Door Peter van Kleef Ik ben, in de donkere dagen voor kerst, tot aan mijn kin in de Lipper-database gedoken. Het is de tijd van het jaar dat de IEX Fonds 40 onder de loep genomen wordt. Genoeg daarover, u las mijn uitkomsten daarvan eerder deze dag. Maar vier jaar lang knaagde het wel een beetje dat die index een tikkeltje aan de offensieve kant is. Dat pakte goed uit, natuurlijk. De timing van de lancering, dik twee maanden voor de bodem van 9 maart 2009, kon nauwelijks beter, maar toch. Het hele jaar prijkte er dan ook een dingetje op mijn To Do-lijstje dat ik, vanwege de hoeveelheid werk, steeds weer vakkundig voor me uit wist te schuiven. U begrijpt het al, het maken van een defensieve variant van de IEX Fonds 40. Dat is handig, zeker als ze ooit investable worden. Waarom niet, er zijn gekkere dingen gebeurd in het verleden. Ploetert u mee?Hoe dan ook, ik zit nu middenin dat proces en er is geen weg terug. Ik kom niet meer op de redactie voordat ik dat ding af heb (u merkt het, de affiniteit is nog ver te zoeken, geeft niet, dat komt met het rendement). Het probleem is een beetje die ellendige, sterk opgelopen correlatie. Want hoe maak je een index defensief? Het meest voor de hand liggend is minder aandelen, meer obligaties. Maar u weet, als u de markten een beetje gevolgd hebt, dat zo'n mutatie dit jaar nauwelijks enig invloed zou hebben gehad op het rendement of volatiliteit van de index. Daar komt nog bij dat je je af moet vragen of een index tjokvol obligaties in alle geuren en kleuren uiteindelijk nog rendement op kan leveren in de toekomst. Kortom, ik zit hier nog wel even te zwoegen. Goedsmoeds vooralsnog, dat wel. Mocht u briljante ideeën voor de defensieve variant hebben, dan houd ik me aanbevolen. Ploeter ik ondertussen gewoon lekker door. Met een kippevelmuziekje op de achtergrond. Voorlopig zit ik met een ruwe versie van dat defensieve ding dat het, backtestend, nóg beter gedaan heeft dan de huidige. Het zit me niet mee vandaag. Peter van Kleef was tot en met 2014 hoofdredacteur van IEXProfs. De informatie in deze column is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. Deel via:
J. Safra Sarasin Sustainable Asset Management 18 apr "Reshoring biedt mooie kansen voor groene beleggers" Volgens fondsmanager Daniel Lurch van het JSS Sustainable Equity Green Planet fonds van J. Safra Sarasin profiteren met name de duurzaamste bedrijven van de huidige herschikking van de wereldwijde productieketen. Welke dat zijn?
Impactbeleggen 11 apr “Het is fijn om goed te doen” Ook buiten Nederland is impactbeleggen ontdekt. Het Schotse Baillie Gifford bijvoorbeeld lanceerde in 2017 het Positive Change Fund. Vlak voor Pasen was Rosie Rankin, medeverantwoordelijk voor dit fonds, over in Amsterdam voor de tweedaagse Impact Europe Summit in de Beurs van Berlage. Rob Stallinga sprak met haar.
Impactbeleggen 03 apr "Impactbeleggers staan aan de goede kant van de geschiedenis" Hadewych Kuiper, directeur beleggingen bij Triodos IM, is niet onder de indruk van alle berichten dat duurzaam beleggen het beste heeft gehad. "Zo ziet tegenwerking van vooruitgang eruit."
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.