‘Dividendaandelen minder volatiel’ Jeremy Schwartz wijst erop dat dividendaandelen meer te bieden hebben in volatiele tijden dan alleen een inkomensstroom. 24 augustus 2012 10:30 • Door IEXProfs Redactie Het aantal aanbieders van ETF’s met een dividend-strategie schiet als paddenstoelen uit de grond. Jeremy Schwartz wijst erop dat dividendaandelen meer te bieden hebben in volatiele tijden dan alleen een inkomensstroom. Jeremy Schwartz is topman van WisdomTree en in gesprek met IndexUniverse. Momenteel zijn de rendementen laag, beleggers zijn op zoek naar inkomen en lage volatiliteit. Schwartz wijst op dividendaandelen, die beide te bieden hebben. Te midden van het grote aanbod in dividend ETFs benadrukt de topman van WisdomTree dat een belegger zijn risico’s moet kennen. Heel belangrijk is te weten waarin hij belegt, wat voor soort dividendaandelen en wat voor strategie er gevolgd wordt. Ook is een langetermijnvisie belangrijk, om niet op te gaan in de volatiele waan van de dag die rond aandelen heerst. Over de laatste 50 jaar gekeken bedraagt het gemiddelde dividendrendement 5% per jaar, terwijl tienjaars Amerikaanse staatsobligaties momenteel 1,81% opleveren.Schwartz gaat nader in op de lage volatiliteit die kenmerkend is voor dividendaandelen. De sectoren waarin dividend wordt uitgekeerd zijn vaak de minder volatiele sectoren van de markt, zoals basismaterialen, nutsvoorzieningen en telecom. Beleggers gaan niet snel short in dit soort aandelen juist vanwege hun hoge dividenduitkeringen. Een andere belangrijke factor is de rules-based rebalancing, die helpt om volatiliteit te reduceren, als de waarderingen overspannen zijn. Schwartz wijst er ook op dat herweging van dividend ervoor zorgt dat overgewaardeerde aandelen worden uitgesorteerd. Een pure low volatility-strategie werkt volgens Schwartz niet, een en dezelfde strategie toepassen op alle beleggingscategorieën is volgens hem weinig zinvol omdat het andere factoren uit het oog dreigt te verliezen. Strikt zoeken naar lage volatiliteit kan los raken van de relatieve waardering van het aandeel. Als voorbeeld voert Schwartz het populaire PowerShares ‘SPLV’ aan. Dat belegt 60% van de portefeuille in slechts twee sectoren. Schwartz pleit voor een evenwichtiger verdeling van sectoren. Kijk dus goed waarin je belegt, luidt zijn advies. De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
J. Safra Sarasin Sustainable Asset Management 18 apr "Reshoring biedt mooie kansen voor groene beleggers" Volgens fondsmanager Daniel Lurch van het JSS Sustainable Equity Green Planet fonds van J. Safra Sarasin profiteren met name de duurzaamste bedrijven van de huidige herschikking van de wereldwijde productieketen. Welke dat zijn?
Impactbeleggen 11 apr “Het is fijn om goed te doen” Ook buiten Nederland is impactbeleggen ontdekt. Het Schotse Baillie Gifford bijvoorbeeld lanceerde in 2017 het Positive Change Fund. Vlak voor Pasen was Rosie Rankin, medeverantwoordelijk voor dit fonds, over in Amsterdam voor de tweedaagse Impact Europe Summit in de Beurs van Berlage. Rob Stallinga sprak met haar.
Impactbeleggen 03 apr "Impactbeleggers staan aan de goede kant van de geschiedenis" Hadewych Kuiper, directeur beleggingen bij Triodos IM, is niet onder de indruk van alle berichten dat duurzaam beleggen het beste heeft gehad. "Zo ziet tegenwerking van vooruitgang eruit."
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.