Tien tips voor family offices De wereld verandert in een snel tempo en family offices zullen met hun tijd mee moeten gaan. Francois Botha geeft een aantal adviezen. 2 februari 2021 09:15 • Door IEXProfs Redactie Trends zoals het klimaatprobleem en technologische veranderingen vragen veel van het aanpassingsvermogen van beleggers. Het coronavirus heeft dat proces alleen maar verder versterkt. Ook voor beleggers heeft dat grote implicaties. Beleggingsadviseur Francois Botha heeft er voor Forbes een aantal op een rij gezet, die met name gelden voor family offices en andere grote particuliere beleggers. Alles is politiekFamily offices blijven normaalgesproken liever buiten beeld als het gaat om maatschappelijke discussies. Ze opereren doorgaans op de achtergrond. Maar volgens Botha zal dat in de toekomst steeds lastiger worden. Family offices zullen meer naar buiten moeten treden om hun klanten ervan te overtuigen dat ze dingen doen die goed zijn, dat ze een positieve bijdrage leveren aan de wereld. Cause-washingFamily offices zullen zelf actief moeten worden bij het bestrijden van crises zoals de klimaatopwarming. Botha noemt dat cause-washing: het aanpakken van de oorzaken. Meer cybersecirityDe macht van grote technologieondernemingen neemt toe. Hetzelfde geldt voor de macht van criminelen die het internet gebruiken om beleggers te beroven. Family offices zijn voor dieven grote vissen die ze graag aan de haak willen slaan. Ze moeten zich daarom daar tegen teweer stellen met verhoogde aandacht voor cyber-security. Privacy, het nieuwe goudHetzelfde geldt voor het beschermen van persoonlijke data van de klanten. Ook dat wordt steeds lastiger, maar het biedt ook kansen voor investeringen in bedrijven die databescherming hoog in het vaandel dragen. Let’s go digitalHet is een illusie om te denken dat de digitale trend ophoudt als de coronapandemie voorbij is. Elk bedrijf - klein of groot - zal een digitale strategie moeten hebben. Dat geldt ook voor family offices. Onroerend goedVoor eigenaren van winkels en kantoren was 2020 een rampjaar en de jaren daarvoor waren ook niet al te best. Dat wil echter nog niet zeggen dat de rol van onroerend goed voor beleggers is uitgespeeld. Integendeel, family offices zullen waarschijnlijk worden gevraagd mee te denken en te investeren in nieuwe stedelijke concepten. Het zal wel een van de meest ingewikkelde uitdagingen worden voor particuliere beleggers. Duurzaam beleggenMilieubeleid en sociale verantwoording zijn niet meer weg te denken uit portefeuillebeheer. Voor professionele beleggers betekent dit dat het niet langer geduld zal worden als zij achteroverleunen bij belangrijke aandeelhoudersvergaderingen. Ze zullen zich vaker uit moeten spreken. Culturele verschillenHet coronavirus heeft laten zien dat er grote culturele verschillen zijn in de wereld. Waarden en normen zijn overal anders. Family offices die zich hier het best bewust van zijn, hebben grote voordelen. Opkomst nationalismeGlobalisering is theoretisch gezien het beste model. Het biedt meer economische welvaart voor iedereen, terwijl problemen uiteindelijk toch samen het best kunnen worden opgelost. Toch is globalisering op zijn retour. Het nationalisme neemt toe. Dat hoeft op zich geen ramp te zijn. Sterker, voor family offices biedt het ook kansen. Zij kunnen de rol van de politiek deels overnemen door wereldwijd samen te werken. Modelportefeuilles vaker aanpassenTraditioneel worden modelportefeuilles van family offices een keer per jaar onder de loep genomen en opnieuw gedefinieerd. Maar met de snelle veranderingen in de wereld, de opkomst van ESG en andere vastgoedconcepten zal dit waarschijnlijk vaker nodig zijn. De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
Assetallocatie 28 mrt De succesvolle terugkeer van de 60/40-portefeuille Ewout van Schaick heeft samen met de rest van het multi-asset-oplossingen-team van Goldman Sachs AM grote verwachtingen van portefeuilles die bestaan uit 60% aandelen en 40% obligaties. Zowel voor aandelen als obligaties zijn de vooruitzichten zonnig. Mochten markten desondanks corrigeren, dan biedt de 60/40-portefeuille de spreidingsvoordelen om de klap te verzachten.
Assetallocatie 27 mrt Cash is meer king dan ooit In Europa kan een belegger dit jaar met een mix van cash en kortlopende leningen bruto tussen de 3% en 4% verdienen. Waarom dan nog risico's nemen met obligaties en aandelen, zo vraagt Alain Richier van Ostrum Asset Management zich af.
Assetallocatie 25 mrt Rabobank surft mee op recordgolf Rabobank heeft geen last van hoogtevrees. Aandelen blijven favoriet boven obligaties. De bank ziet zich gesteund door de hoge winstgroei en de historie: records komen immers zelden alleen.
Assetallocatie 21 mrt Geef uw portefeuille een boost! Yvo van der Pol, hoofd Benelux & Nordics bij PGIM Investments, is bijzonder gecharmeerd van de meer risicovolle obligaties, aandelen met sterke groeimogelijkheden en datacenters.
Assetallocatie 21 mrt U zoekt een sterk presterend mixfonds? Het is volgens Thomas de Fauw van Morningstar essentieel voor beleggers om de strategie, het proces en de beloften van fondsmanagers van mixfondsen te doorgronden.
Assetallocatie 20 mrt “Dit is een positief verhaal” Karen Ward, hoofd beleggingsstrategie EMEA bij JP Morgan AM, ziet dit jaar zonnig in, voor de Europese economie en voor Europese aandelen in het bijzonder. Ook China zou wel eens positief kunnen verrassen. Komen deze optimistische verwachtingen niet uit, dan houden obligaties en private beleggingen het portefeuillescheepje wel recht.