Winstval Europese private banks McKinsey luidt de noodklok voor de Europese private bankingsector. Terwijl omzet en winsten onder druk staan, nemen de compliancekosten alleen maar verder toe. 11 september 2017 15:00 • Door IEXProfs Redactie Het gaat de verkeerde kant op met de winstgevendheid van de Europese private banks. Volgens McKinsey zagen zij vorig jaar voor het eerst in acht jaar hun winsten dalen. De winstdaling bedroeg gemiddeld 10%. Niet alleen de winsten daalden maar vaak ook het belegde vermogen. Bij vier van de tien Europese private banks trokken klanten geld terug. De omzet, afgezet tegen het belegde vermogen, nam in 2016 af tot 77 basispunten per euro. In 2007, aan de vooravond van de crisis, was die omzetmarge nog 96 basispunten. De winstmarge verminderde van 26 (2015) naar 23 basispunten in 2016. Volgens Mckinsey zijn de lage rentestanden, het verminderd aantal transacties en de populartiteit van passief beleggen de belangrijkste oorzaken van de dalende winsten van Europese private banken. Dure regels Daarnaast, en dat zal ook niet verbazen, helpen de steeds strengere regels ook niet om de winsten op peil te houden. De strengere regelgeving noopt private banks extra te investeren in IT en compliance waardoor de kosten alleen maar oplopen. CIO Dirk Klee van UBS Wealth Management tegen de Financial Times: "De extra kosten die private banks moeten maken zijn enorm en die zullen ook niet snel verdwijnen." Volgend jaar gaat in Europa Mifid II van start. Bedoeling daarvan is onder meer om de klant een beter inzicht te geven in de beleggingskosten die banken maken. Experts verwachten dat de nieuwe Mifid niet alleen de kosten van banken verder opdrijft maar ook het startsignaal zal worden van verder dalende fee's. Alarmsignaal Volgens Sébastien Lacroix van McKinsey moet de Europese private bankingsector het rapport zien als een niet te negeren waarschuwing. Volgens hem zullen ook dit en de komende jaren voor de sector moeilijke jaren worden. "Het one-service-fits-all-model is in elk geval niet meer van deze tijd." Volgens Lacroix zullen de Europese private banks hun businessmodellen radicaal moeten verbeteren om te overleven. De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.
Impactbeleggen 24 jul “Impactbeleggen is pionieren” Als hoofd Private Markets & LDI leidt Rik Klerkx de inspanningen van Cardano om voor z’n klanten, veelal middelgrote pensioenfondsen, een positieve impact en een gezond rendement te boeken. “Hun duidelijke wens is om meer te doen met impactbeleggingen. Wij komen hen tegemoet met maatoplossingen.”
Impactbeleggen 28 jun PE en impactbeleggen vormen een goede combi Private equity heeft volgens Achmea IM veel te bieden aan beleggers die naast een mooi rendement een positieve bijdrage willen leveren aan een betere wereld.
Impactbeleggen 26 jun ”De financiële sector heeft een rol te spelen” Hadewych Kuiper van Triodos Investment Management over de betekenis en het belang van impactbeleggen. “Het is een hardnekkige mythe dat impactbeleggen ten koste zou gaan van rendement.” Dit is de eerste aflevering van een serie interviews over de zin van impactbeleggen.