Opnieuw een recordjaar voor ETF's Wat deed de Europese ETF-markt in 2016? Detlef Glow van Lipper heeft de cijfers, grafieken en analyses. 31 januari 2017 09:35 • Door Detlef Glow Aan de populariteit van ETF's komt geen einde. Allesbehalve. Vorig jaar nam het Europese belegde ETF-vermogen voor het vijfde opeenvolgende jaar toe tot het bedrag van 514,4 miljard euro en dat is meteen, hoe kan het anders, een record. Belegd Europees ETF-vermogen groeit gestaag Klik op de afbeelding voor een grote versie Beleggen in ETF's blijft vooral beleggen in aandelenindices. Zo'n 69% van de totale Europese ETF-markt bestaat uit aandelen-ETF's, op grote afstand gevolgd voor obligatie-ETF's (26%) en grondstoffen-ETF's (3%). De Europese ETF-markt is vooral aandelenhandel Klik op de afbeelding voor een grote versie 2016 was met een bovengemiddelde instroom een goed jaar voor de uitgevers van ETF's, maar haalde het niet bij 2015. Vorig jaar groeide het Europees belegde ETF-vermogen met 66,3 miljard euro. Daarvan was 37,7 miljard euro toe te schrijven aan verkoop en 28,7 miljard euro het gevolg van koerswinst. Netto-verkoop ETF's in Europa zwakte in 2016 af Klik op de afbeelding voor een grote versie Niet aandelen-ETF's (+15,5 miljard euro), maar obligatie-ETF's (+19,1 miljard euro) waren vorig jaar het meest gevraagd. Outflow boekten - het mag amper naam hebben - geldmarkt-ETF's (-0,7 miljard euro) en alternative UCITS-ETF's (-0,4 miljard euro). Opmerkelijk is de gestegen verkoop van aandelen-ETF's want in de markt van actieve fondsen ging deze beleggingscategorie in 2016 juist in de verkoop. De best verkochte Europese ETF-categorieën in 2016 Klik op de afbeelding voor een grote versie Lipper heeft de Europese ETF-markt verdeeld in 164 peer groups. Het meeste Europese ETF-geld zat eind december 2016 in Amerikaanse aandelen (82,1 miljard euro), aandelen eurozone (43,0 miljard euro) en aandelen wereldwijd (36,2 miljard euro). De vijf grootste peer groups tekenden eind 2016 voor 42,4% van de totale Europese ETF-markt. Ofwel, we hebben hier te maken met een zeer geconcentreerde markt. Amerikaanse aandelen-ETF's doen het goed Klik op de afbeelding voor een grote versie Waarin staken Europese ETF-beleggers vorig jaar vooral hun geld? Amerikaanse aandelen-ETF's (+8,7 miljard euro), aandelen wereldwijd (+6,5 miljard euro) en Europese bedrijfsobligaties (+5,5 miljard euro) werden het meest gekocht. Gedumpt werden in 2016 aandelen eurozone-ETF's (-4,3 miljard dollar), Europese staatsobligaties-ETf's (-3,1 miljard euro) en Japanse aandelen-ETF's (-3,0 miljard euro). Aandelen eurozone-ETF's in 2016 uit de gratie Klik op de afbeelding voor een grote versie iShares was de grootste uitgever van ETF's en is dat in 2016 zo gebleven. Hoe kan het ook anders. Het ETF-filiaal van BlackRock tekende eind 2016 met een belegd vermogen van 250,6 miljard euro voor 48,7% van de Europese ETF-markt. De nummers twee en drie waren db-x-trackers (53,3 miljard euro) en Lyxor ETF (51 miljard euro). De tien grootste uitgevers van Europese ETF's hebben samen 92,75% van de markt. De overige 38 moeten het doen met de kruimels (7,25%). iShares beheerst Europese ETF-markt Klik op de afbeelding voor een grote versie Met een marktaandeel van bijna 50% was iShares (+26,1 miljard euro) in 2016 ook de beste verkopende ETF-uitgever. Op ruime afstand volgden Vanguard (+4,3 miljard euro) en SPDR van State Street met +4,2 miljard euro. Laatste feitje: van de 48 Europese uitgevers van ETF's boekten 34 instroom en veertien uitstroom. De top-ETF-verkopers van 2016 Klik op de afbeelding voor een grote versie Detlef Glow is hoofd research EMEA bij Lipper, een onafhankelijk fondsbeoordelaar. Glow heeft een MBA Financial Services van de University of Wales/Cardiff en een BA in Business Administration. De informatie in deze column is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. Deel via:
J. Safra Sarasin Sustainable Asset Management 18 apr "Reshoring biedt mooie kansen voor groene beleggers" Volgens fondsmanager Daniel Lurch van het JSS Sustainable Equity Green Planet fonds van J. Safra Sarasin profiteren met name de duurzaamste bedrijven van de huidige herschikking van de wereldwijde productieketen. Welke dat zijn?
Impactbeleggen 11 apr “Het is fijn om goed te doen” Ook buiten Nederland is impactbeleggen ontdekt. Het Schotse Baillie Gifford bijvoorbeeld lanceerde in 2017 het Positive Change Fund. Vlak voor Pasen was Rosie Rankin, medeverantwoordelijk voor dit fonds, over in Amsterdam voor de tweedaagse Impact Europe Summit in de Beurs van Berlage. Rob Stallinga sprak met haar.
Impactbeleggen 03 apr "Impactbeleggers staan aan de goede kant van de geschiedenis" Hadewych Kuiper, directeur beleggingen bij Triodos IM, is niet onder de indruk van alle berichten dat duurzaam beleggen het beste heeft gehad. "Zo ziet tegenwerking van vooruitgang eruit."
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.