Het is groot en rendeert Jake Moeller kijkt nog een keer terug op 2015. Hoe presteerden de tien grootste Europese fondsen in Europese aandelen? 4 januari 2016 14:45 • Door Jake Moeller Er bestaan nog altijd geen duidelijke richtlijnen, die vertellen wanneer een fonds te groot is om nog optimaal te kunnen presteren. Wanneer deze zogenoemde capacity constraintis bereikt, bepalen de individuele beleggingshuizen zelf. Is dit het geval, dan zullen zij het fonds sluiten of het voor nieuw geld onaantrekkelijker maken. Van de 1200 Europese fondsen die beleggen in Europese aandelen (met en zonder het VK, smallcap, midcap of largecap) hadden 80 fondsen eind 2015 meer dan 1 miljard euro onder beheer. Het vermogen van de tien grootste Europese fondsen in Europese aandelen begint bij vijf miljard euro (Henderson Pan European Equity) en eindigt bij 8,17 miljard euro (Fidelity Funds European Growth) in. Ervan uitgaande dat een overdaad aan vermogen het toekomstige rendement van een fonds negatief beïnvloedt, is het interessant om te ontdekken hoe de tien grootste Europese fondsen in Europese aandelen het vorig jaar hebben gedaan. Zitten zij aan hun fondsvermogensplafond? Grote rendementsverschillen Europese topfondsen De resultaten van de grote jongens vallen zeker niet tegen. Met een gemiddeld rendement van ruim 12% deden de tien populairste Europese fondsen in Europese aandelen het meer dan behoorlijk. Ter vergelijking: de index die Europese largecaps (waarde en groei) volgt, scoorde vorig jaar iets meer dan 8%. Ofwel, er is geen reden om de grootste Europese fondsen in Europese aandelen te sluiten voor nieuwkomers. De rendementsverschillen tussen de verschillende topfondsen waren wel tamelijk groot. Het European Growth-fonds van Fidelity eindigde het beursjaar met een rendement van 8,7%, terwijl de nummer 2, Allianz European Equity Growth 19,3% pluste. Best of class was UBS European Opportunities Unconstrained dat 23,2% meer waard werd. Jake Moeller is head of UK & Ireland Research van Lipper. Dit artikel is uitsluitend bedoeld ter informatie en moet niet worden opgevat als aanbeveling voor beleggingen. Deel via:
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.
Impactbeleggen 24 jul “Impactbeleggen is pionieren” Als hoofd Private Markets & LDI leidt Rik Klerkx de inspanningen van Cardano om voor z’n klanten, veelal middelgrote pensioenfondsen, een positieve impact en een gezond rendement te boeken. “Hun duidelijke wens is om meer te doen met impactbeleggingen. Wij komen hen tegemoet met maatoplossingen.”
Impactbeleggen 28 jun PE en impactbeleggen vormen een goede combi Private equity heeft volgens Achmea IM veel te bieden aan beleggers die naast een mooi rendement een positieve bijdrage willen leveren aan een betere wereld.
Impactbeleggen 26 jun ”De financiële sector heeft een rol te spelen” Hadewych Kuiper van Triodos Investment Management over de betekenis en het belang van impactbeleggen. “Het is een hardnekkige mythe dat impactbeleggen ten koste zou gaan van rendement.” Dit is de eerste aflevering van een serie interviews over de zin van impactbeleggen.