Fondskosten doen er echt wel toe Jeffrey Ptak van Morningstar ziet een opvallende trend. Actief beheerde beleggingsfondsen met lage fondskosten doen het veel beter dan fondsen met hoge kosten. 10 januari 2025 08:00 • Door IEXProfs Redactie We schrijven bij IEXProfs met enige regelmaat over de verhouding tussen actieve en passieve fondsen en het feit dat ETF’s en andere indexfondsen steeds meer marktaandeel winnen dankzij hun relatief hoge rendementen en lage beheerkosten. Jeffrey Ptak, de chief ratings officer van Morningstar, voegt daar in een van zijn laatste blogs nog een element aan toe. Hij heeft over 2024 de resultaten vergeleken van de duurste en goedkoopste actieve fondsen. Hij gebruikt daarvoor vijf gradaties, oplopend van “Low” (de goedkoopste fondsen) tot “High” (de duurste fondsen). Het resultaat is vrij eenduidig. Hoe goedkoper de fondsen waren, des te hoger het rendement. Bij aandelenfondsen waren de verschillen het kleinst, maar waren er ook relatief weinig fondsen die hun benchmark konden verslaan. De goedkoopste beleggingsfondsen kwamen uit op een percentage van ongeveer 36%. Bij obligatiefondsen (fixed income) zijn de verschillen het grootst. De goedkoopste fondsen wisten hun benchmark in ongeveer 75% van de gevallen te verslaan. Sterk dus. De duurste fondsen kwamen echter amper boven de 40% uit. Dat is, zeker in vergelijk, matig. Ptak geeft toe dat één jaar te weinig is om conclusies uit te trekken. Toch lijkt het een trend te bevestigen van de laatste jaren. Meer onderzoek is nodig. De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
Assetallocatie 12:30 Europese beleggers in de ban van Trump en de korte termijn Europese beleggers zijn het jaar begonnen met duidelijke voorkeuren, zo blijkt uit de Europese ETF-handel van afgelopen maand.
Assetallocatie 12 feb "Diversificatie is de enige free lunch op de beurs" Honderd jaar beursgeschiedenis biedt beleggers een berg aan informatie. Financieel blogger Larry Swedroe trekt negen belangrijke conclusies waar belegger hun voordeel mee kunnen doen.
Assetallocatie 11 feb Tijd om wat winst te nemen op Amerikaanse aandelen Van Lanschot Kempen verkoopt een deel van de Amerikaanse aandelenpositie. Beleggingsstrateeg Joost van Leenders legt uit waarom.
Assetallocatie 11 feb Kijk, daar zwemmen zes grijze zwanen Grijze zwanen staan voor gebeurtenissen die weliswaar voorstelbaar zijn, maar waarschijnlijk niet optreden. State Street Global Advisors schetst zes grijze zwanen die de markten flink kunnen bewegen: omlaag (3x) en omhoog (3x).
Obligaties 21 jan Obligatiebelegger Pimco is positief over ... obligaties Minder immigratie en hogere importheffingen zullen de groei van de Amerikaanse economie afremmen, terwijl Europa verder achterop dreigt te raken. In deze context bieden obligaties aantrekkelijke rendementen en zullen ze in 2025 een cruciale rol spelen in beleggingsportefeuilles.
Opinie 21 jan Aanhouden cash is zelden een goed idee Cash is king? Daar denken ze bij JP Morgan AM toch wel anders over.