PowerShares sterkste Low Vol Low Volatility is de nieuwe trend, maar de ene ow Vol-ETF is de andere niet. PowerShares heeft het pioniersvoordeel. 19 maart 2012 10:00 • Door IEXProfs Redactie Beleggers zijn nerveus, en vragen zich af hoe om te gaan met de hoge mate van onzekerheid in de wereldwijde markten, stelt IndexUniverse vast. Hieruit volgt een grote populariteit van Low Vol (lage volatiliteit) fondsen zoals de PowerShares S&P Low Volatility Portfolio, dat in tien maanden tijd 1,55 miljard waard werd. SPLV heeft als groot voordeel de eerste speler te zijn. MSCI publiceerde eerder dit jaar een rapport waarin het de superioriteit van de eigen minimum-volatiliteit indexeringsmethodologie aanprees. iShares gebruikt die momenteel voor vier ETF’s die in oktober zijn gelanceerd. De minimum-volatitiliteitsindex deed het beduidend beter dan de MSCI USA Investable Market Index, de bredere benchmark waarop de methode is gebaseerd. De iShares fondsen noch andere producten van Russell hebben de grootte van SPLV. Tegenover de 1,55 miljard van SPLV staan 67,6 miljoen voor LVOL van Russell en 16,9 miljoen voor USMV van MSCI. MSCI en Russell geven echter niet op; volgens hen zijn de eigen indices veel beter in het isoleren van risicofactoren. Dat kan best waar zijn, schrijft IndexUniverse, maar PowerShares’ SPLV ging als eerste de markt op, en in het verleden bleek dat binnen de ETF-tak een groot voordeel te hebben. SimpelDaarnaast deed SPLV (+14,8%) het vorig jaar beter dan de iShares MSCI USA Minimum Volatility Index Fund (+13,1%) en de Russell 1000 Low Volatility ETF (+6,4%). Geen van de fondsen bestond echter het hele jaar, waardoor IndexUniverse moest kijken naar achteraf uitgevoerde berekeningen, wat het vergelijken bijna zinloos maakt. Een andere uitdaging is dat de methodologie van SPLV simpeler lijkt dan de twee concurrenten, en daardoor voor adviseurs waarschijnlijk gemakkelijker uit te leggen. Wat het iShares fonds met de MSCI index kan helpen is dat het de goedkoopste binnen de Low Vol categorie is. De jaarlijkse kostenratio ligt op 0,15%, vergeleken met 0,20% voor Russell en 0,25% voor Powershares’ SPLV. De Redactie van IEXProfs bestaat uit verschillende journalisten. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies, of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. . Deel via:
Impactbeleggen 30 jan JSS Green Planet Fund: Kansrijk beleggen in een groene toekomst Beleggen in de toekomst is volgens S. Safra Sarasin beleggen in de groene transitie. Lees meer over het JSS Sustainable Equity Green Planet Fund, dat in de laatste drie jaar niet alleen hard is gegroeid maar ook sterk heeft gepresteerd.
ESG 17 jan ESG is dood, lang leve ESG 2.0! Matt Christensen, hoofd duurzaam en impact beleggen bij Allianz Global Investors, schetst de vijf belangrijkste duurzaamheidsthema's van 2024. Politieke verdeeldheid dreigt het grootste struikelblok te worden.
ESG 01 nov Biodiversiteitsverlies, het megarisico dat slechts enkelen zien Het verlies van biodiversiteit is volgens De Nederlandsche Bank (DNB) een groot risico voor de financiële stabiliteit. Cardano heeft een methode ontwikkeld om dit verlies te meten en zo de beleggingsrisico’s in kaart te brengen. IEXProfs sprak met Dennis van der Putten, Chief Sustainability Officer bij Cardano.
Impactbeleggen 24 jul “Impactbeleggen is pionieren” Als hoofd Private Markets & LDI leidt Rik Klerkx de inspanningen van Cardano om voor z’n klanten, veelal middelgrote pensioenfondsen, een positieve impact en een gezond rendement te boeken. “Hun duidelijke wens is om meer te doen met impactbeleggingen. Wij komen hen tegemoet met maatoplossingen.”
Impactbeleggen 28 jun PE en impactbeleggen vormen een goede combi Private equity heeft volgens Achmea IM veel te bieden aan beleggers die naast een mooi rendement een positieve bijdrage willen leveren aan een betere wereld.
Impactbeleggen 26 jun ”De financiële sector heeft een rol te spelen” Hadewych Kuiper van Triodos Investment Management over de betekenis en het belang van impactbeleggen. “Het is een hardnekkige mythe dat impactbeleggen ten koste zou gaan van rendement.” Dit is de eerste aflevering van een serie interviews over de zin van impactbeleggen.