IEX werkt samen met nieuw fondsenplatform Binnenkort live te volgen op IEX: Fundshare, een platform waarop iedere vermogensbeheerder makkelijk en goedkoop fondsen kan aanbieden. 21 maart 2012 18:00 • Door Pieter Kort Een beleggingsfonds beginnen is een kostbare aangelegenheid. Een vergunning aanvragen, infrastructuur regelen, een bewaarder en administrateur zoeken, de totale kosten lopen al snel in de tienduizenden euro’s. Pas bij een fondskapitaal van enkele miljoenen wordt dat interessant. Althans, zo was het, want niet alleen voor eindbeleggers dalen de tarieven, ook het beheer zelf wordt laagdrempeliger. Onder de naam Fundshare gaat in mei een nieuw fondsenplatform online, waarop vermogensbeheerders eigen fondsen aan een breed publiek kunnen aanbieden. En waarop beleggers al met kleine bedragen kunnen meebeleggen in fondsen en/of beleggingsstrategieën die zij interessant vinden. Dat platform wordt geïntroduceerd in samenwerking met de Free Media Group (onder andere uitgever van IEX.nl). De samenwerking met Free Media Group bestaat eruit dat de deelnemende vermogensbeheerders een eigen rubriek op IEX.nl krijgen, waar zij kunnen communiceren met (potentiële) beleggers en waar de prestaties van de fondsen voor iedereen, op dagelijkse basis, te volgen zijn. Ook zal Fundshare op dit vermogensbeheerplatform een belegbare variant van de veelbekeken IEX Fonds40-index introduceren. 60 beurzen wereldwijdHet concept van Fundshare is eenvoudig: via het platform krijgen vermogensbeheerders de mogelijkheid om zonder additionele kosten een eigen AFM-gereguleerd beleggingsfonds te starten, waar particuliere beleggers dagelijks in en uit kunnen stappen. Het gehele proces van cliënt-acceptatie, NAV-berekeningen, iDeal-betalingen, orderuitvoering, portefeuille-inzage, periodieke betalingen tot en met het jaarverslag wordt door Fundshare - geheel geautomatiseerd - geregeld. Een beheerder die op Fundshare een fonds start krijgt toegang tot meer dan 60 wereldwijde aandelen-, en obligatiebeurzen. Het minimale benodigde fondsvermogen om als vermogensbeheerder een fonds te kunnen starten is € 250.000. De fondsen zullen tevens de mogelijkheid bieden om te beleggen in Box 1(Banksparen). IEX ondersteunt dit initiatief, omdat de drempel voor vermogensbeheerders om goede – en minder goede, dat moeten de fondsresultaten gaan uitwijzen - producten te lanceren hierdoor wordt verlaagd en omdat we bij IEX geloven in maximale transparantie van beleggingsproducten. Beheerders die gebruik maken van het Fundshare-platform worden door het model gestimuleerd om – onder andere via IEX.nl – zo veel mogelijk te communiceren met beleggers en openheid van zaken te geven. Turkije, Brazilië of thema vergrijzingMet hoeveel fondsen verwacht Fundshare te gaan beginnen op 1 mei? “Het streven is om van start te gaan met 10 à 20 fondsen,” zegt Dennis Suurmond van Fundshare. “Die komen van verschillende vermogensbeheerders. Op den duur willen we naar een aanbod van zeker 50 fondsen.” Kan dat ieder fondstype zijn? “Ja, zolang het verhandeld wordt op de 60 beurzen die we aanbieden wel. De enige restrictie is dat er binnen de fondsen niet gewerkt mag worden met geleend geld. De beleggersgirostructuur verhindert dat er tekorten kunnen ontstaan. Posities in Turbo’s of longposities in opties zijn gewoon mogelijk. Je kunt via Fundshare bij wijze van spreken tegelijkertijd een Turkije-, een Brazilië- en een vergrijzingsthemafonds lanceren als je zou willen, tegen lage kosten en eenvoudig te beheren.” En hoe kan je in zo’n fonds meedoen als belegger? “Heel simpel. Op de fondspagina klik je het fonds van je keuze aan en via iDeal kun je een transactie doen. Dat gebeurt tegen de slotkoers van die dag en wordt de volgende ochtend uitgevoerd. De klant wordt gedurende het gehele proces van toetreding op de hoogte gehouden. Er zal dagelijkse liquiditeit worden geboden voor de meeste fondsen op het platform. Je moet wel een rekening openen bij DeGiro. Dat werkt net als bij iedere broker. Er zijn trouwens geen drempels, je kunt met ieder bedrag meedoen.” Wel tegen kosten, nemen we aan. Wat is de managementfee? “De managementfee kan per fonds enigszins verschillen, voor een regulier aandelenfonds is hij 1%, maar voor het “Noors Staatsobligatiefonds”, om maar eens een voorbeeld te noemen, slechts 0.25%. Die fee komt vrijwel geheel ten goede aan de vermogensbeheerder die het beleggingsbeleid uitvoert.” En waar ligt het risico voor de belegger, buiten het gewone beleggingsrisico van de fondsen zelf? Wat gebeurt er als er iets met Fundshare niet goed gaat? “Het geld staat op een rekening bij ABN Amro, dus je loopt alleen tegenpartijrisico op ABN Amro. Als er iets misgaat met Fundshare of een deelnemende vermogensbeheerder heeft dat geen enkel effect op je vermogen. En alle bij het beheer betrokken partijen zijn uiteraard gereguleerd door AFM en de Nederlandse Bank.” Vanaf 1 mei zal het Fundshare-platform op IEX.nl te volgen zijn. Fondsaanbieders die zich willen aanmelden kunnen dat niet bij IEX zelf doen, maar kunnen zich aanmelden via dsuurmond@fundshare.nl of bellen met Dennis Suurmond tel: 020 535 34 91 Pieter Kort is hoofdredacteur van IEX Media. De informatie in deze column is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. Deel via:
Assetallocatie 08:00 De succesvolle terugkeer van de 60/40-portefeuille Ewout van Schaick heeft samen met de rest van het multi-asset-oplossingen-team van Goldman Sachs AM grote verwachtingen van portefeuilles die bestaan uit 60% aandelen en 40% obligaties. Zowel voor aandelen als obligaties zijn de vooruitzichten zonnig. Mochten markten desondanks corrigeren, dan biedt de 60/40-portefeuille de spreidingsvoordelen om de klap te verzachten.
Assetallocatie 27 mrt Cash is meer king dan ooit In Europa kan een belegger dit jaar met een mix van cash en kortlopende leningen bruto tussen de 3% en 4% verdienen. Waarom dan nog risico's nemen met obligaties en aandelen, zo vraagt Alain Richier van Ostrum Asset Management zich af.
Assetallocatie 25 mrt Rabobank surft mee op recordgolf Rabobank heeft geen last van hoogtevrees. Aandelen blijven favoriet boven obligaties. De bank ziet zich gesteund door de hoge winstgroei en de historie: records komen immers zelden alleen.
Assetallocatie 21 mrt Geef uw portefeuille een boost! Yvo van der Pol, hoofd Benelux & Nordics bij PGIM Investments, is bijzonder gecharmeerd van de meer risicovolle obligaties, aandelen met sterke groeimogelijkheden en datacenters.
Assetallocatie 21 mrt U zoekt een sterk presterend mixfonds? Het is volgens Thomas de Fauw van Morningstar essentieel voor beleggers om de strategie, het proces en de beloften van fondsmanagers van mixfondsen te doorgronden.
Assetallocatie 20 mrt “Dit is een positief verhaal” Karen Ward, hoofd beleggingsstrategie EMEA bij JP Morgan AM, ziet dit jaar zonnig in, voor de Europese economie en voor Europese aandelen in het bijzonder. Ook China zou wel eens positief kunnen verrassen. Komen deze optimistische verwachtingen niet uit, dan houden obligaties en private beleggingen het portefeuillescheepje wel recht.